Financieel recht samenvatting p2 bazel + mifid + febelfin --> 16,5/20 mee behaald

Financieel recht P2
Deel 1: Bazel akkoorden
-bazel is een stad in Zwitserland  in Bazel comité zijn er akkoorden afgesloten en worden bazelakkoorden
genoemd

1.1 wat zijn ze?

-het zijn een aantal afspraken tussen verschillende staten op internationaal niveau  ze wouden financiële
stabiliteit op internationaal niveau hebben

 waarom afspraken?: eigen vermogen!

-Bazel akkoord geven aanbevelingen over minimumvereisten over het eigenvermogen van financiële
instellingen:

 aanbevelingen?: adviezen
 ondernemingen in België moeten aan een aantal minimumvereisten voldoen wat betref hun eigen
vermogen
 Door het opleggen van minimum vereisten op het eigen vermogen tracht men stabiliteit op de
economische markt te verzekeren

-financiële instellingen dienen hun eigen vermogen in stand te houden  bij banken is dit ook:

 Er moet vermeden worden dat het vertrouwen van de klanten verdwijnt  klanten houden vermogen
van bank intact
 De deposito’s van de klanten moeten op elk moment teruggevraagd worden

-Run of the bank/bankrun?:

 Recente Griekse crisis is een voorbeeld van een run on the bank situatie
 Griekse inwoners hadden vertrouwen verloren in de financiële instellingen en gingen geld ophalen bij
de banken
 De liquiditeitspositie van de banken werden hierdoor aangetast

-bazel akkoorden leggen de verplichting op aan banken om reserves aan te leggen als buffer tegen
onverwachte verliezen:

 Door reserves op te bouwen gaat men vermijden dat het liquiditeitsproblemen waarmee een bank
geconfronteerd wordt deels opvangen zodat de bank niet in de problemen geraakt en dat het
vertrouwen in de bank niet weggaat
 Buffer?  buffer kan sterker worden en groter  vermogen wordt sterker

-de verschillende financiële crisissen hebben aanleiding gegeven tot strengere verplichtingen

1.1.1 Waarom bazelakkoorden?

-Internationalisering van financiële instellingen zorgde voor grote nood aan internationale regels

-Maatschappelijke functie van de bank:

 functie is van maatschappelijk/algemeen belang aangezien je aan de slag gaat met het geld van de
gewone burgers
 er komt dus een bijkomende bescherming voor dit algemeen belang

-Vergelijking met ondernemingen:

 Eigen vermogen = bescherming/garantie  WAT BEZIT DE ONDERNEMING?




1.1.2 waarom is eigen vermogen belangrijk?

,Ondernemingen Banken
-garantie schuldeisers -garantie spaarders
-bescherming aandeelhouder -maatschappelijke functie

-met eigen vermogen kunnen we vaststellen of een onderneming het goed of niet goed doet  we kijken dan
naar de cijfers  er is winst of verlies gemaakt?

-Eigen vermogen goed?  dan ga ik met deze onderneming in zee  en andersom niet!

-eigen vermogen is een buffer waar schuldeisers terug op vallen wanneer er iets gebeurd met de onderneming

-eigen vermogen is een buffer waar spaarder op vallen wanneer er iets gebeurd met de bank

-Financieel plan?: welke middelen zijn nodig om een financiële activiteit rond te krijgen

-Wetgever heeft maatregelen genomen: alarmbel procedure

 als eigen vermogen daalt tot een bepaalt niveau (helft) dan moeten de aandeelhouders bij elkaar
komen (eerste alarm bel) vergaderen en nakijken + moeten gaan nadenken over te ontbinden van
de vennootschap
 2de alarm bel is bij ¼ van de vermogen  hierbij is het voldoende dat 25 procent van de
aandeelhouders beslissen tot het ontbinden van de vennootschap

1.2 bazel comité

-bazel akkoorden zijn vernoemd naar de Zwitserse stad Bazel waar de BIB is gevestigd

-BIB?: Bank voor internationale betalingen

-bazel comité?:

 Werd in 1975 opgericht om de stabiliteit en de solvabiliteit van de financiële sector te bevorderen
 Het bazel comité is een speciale afdeling bij de BIB
 Internationalisering van financiële instellingen zorgde voor noodzaak om een kader op internationaal
niveau te creëren
 G10?: de gouverneurs van de centrale banken van de 10 rijkste landen beslisten tot de oprichting van
het bazel comité  uiteindelijk namen 12 landen deel aan het comité:
o 12 landen: VS,CANA, JAP, ZWIT, FRA, BEL, NED, LUX, DUI, VK, ZWE, ITA
o Het bazel comité bevat nu meer dan 60 landen  de impact is dus groot

-aanbevelingen?:

 Het bazel comité stelt aanbevelingen op die geen juridische bindende waarden hebben:
o Aanbevelingen = advies
o Je kan er geen procedure voor opstarten + er zijn geen dwangsommen aan verbonden
o Het is gering
 De aanbevelingen hebben wel een belangrijke autoriteit
 Wanneer aanbevelingen worden overgenomen in wettelijke bepalingen dan krijgen ze een juridische
bindende waarde
 De Europese commissie heeft de bazel-akkoorden omgezet in Europese richtlijnen

-Bazel comité kwam bij haar oprichting tot 4 basisprincipes:

1. Internationale bankgroep:
 Iedere internationale bankengroep moet over een interne cel beschikken die de groep
superviseert en die de geconsolideerde activiteit controleert
 Consolidatie?: cijfers van verschillende holdings samenvoegen in 1 document zodat je
een overzicht krijgt van al de filialen

2. Vestiging in ander land

, 
Indien een bank een vestiging wil plaatsen in een ander land dan het land van oorsprong
dan moet ze hiervoor de toestemming krijgen van de superviserende autoriteit van land
van oorsprong + het land waar vestiging gepland is
 Het is geen home country control!  bij home country control is er geen toestemming
nodig van het land waar vestiging gepland is!!!!!
 waarom is hierbij wel toestemming nodig?: Het is anders dan de EU  het gaat over heel
de wereld  home country control gaat over binnen Europa!
3. Toezichtsorgaan kan info krijgen van interne cel
 De nationale superviserende autoriteiten kunnen informatie krijgen via de interne cel van
de bankengroep
4. Toezichtsorgaan kan weigeren dat een vestiging tot stand komt
 Indien niet voldoen is aan minimumvoorwaarden kan de superviserende overheid van de
vestigingsplaats weigeren om de vestiging toe te laten
 De eerste principes van het bazel comité waren gericht op het organiseren + controleren van
internationale bankengroepen

1.3 bazel I akkoord

-Bazel I akkoord?:

 Bazel I akkoord is tot stand gekomen in 1988
 Het voorzag regels op gebied van kapitaalvereisten voor internationale banken
o Minimumvereisten waar een vermogen aan moet doen
o Er moet voldoende buffer zijn zodat je niet failliet kan gaan
 Solvabiliteitsrichtlijn?: De Europese Unie heeft Bazel I akkoord omgezet in de solvabiliteitsrichtlijn van
1989:
o De richtlijn verruimde het toepassingsgebied tot alle kredietinstellingen
o Kredietinstellingen die internationaal + in specifiek land actief zijn moeten voldoen aan de
vereisten van het Bazel I akkoord
 Het is een aanbeveling  ze zijn dus niet bindend  maar veel landen hebben deze aanbeveling
(adviezen) omgezet tot wetgeving  ze gaan deze regels afdwingbaar maken
 De nadruk van Bazel I akkoord ligt op het opvangen van het kredietrisico!!

-Kredietrisico definitie:

 Krediet risico is het risico op verlies van een bank dat ontstaat doordat de kredietnemer in de
onmogelijkheid verkeert om de openstaande schulden terug te betalen zoals overeengekomen in de
kredietovereenkomst

1.3.1 Cooke-ratio

-Cooke-ratio?:

 Cooke-ratio is hoofdvereiste gemaakt door Bazel I akkoord
 De Cooke-ratio houdt in dat het eigen vermogen van de bank gelijk of meer moet zijn aan 8% van de
risicogewogen activa
 Het is de verhouding tussen eigen vermogen en activa
 Elke krediet krijgt een kwalificatie:
o Wie heeft krediet afgesloten
o Welke zekerheid heeft de bank  welke garanties zijn er?  voorbeeld: als je een krediet
afsluit met een borg is het minder risicovoller dan een krediet zonder borg
 Kredieten aan privéondernemingen?: worden voor 100% meegerekend aangezien het risico
verbonden aan deze kredieten hoog is
 Kredieten aan overheid?: worden niet meegerekend  kredietrisico is minimaal want het wordt altijd
terugbetaald
 Kredieten aan andere banken?: deze wegen voor 20%  banken lenen bij banken = moeilijk failliet
 Kredieten gewaarborgd door hypothecaire inschrijving?: 50%