Samenvatting S2 FOR
Inhoud
1. Treasury management en financiële functie......................................................................................2
2. Investeringsselectie............................................................................................................................5
6. Producten en ontwikkeling op financiële markten.............................................................................7
12. Opties en optiewaardering: theorie en praktijk................................................................................9
13. Renterisicobeheer..........................................................................................................................13
, 1. Treasury management en financiële functie
Belangrijke financiële overzichten:
- Balans
- Resultatenrekening: overzicht van alle opbrengsten en kosten
- Kasstroomoverzicht: overzicht van alle ontvangsten en uitgaven (verklaring van
mutaties op bankrekening aka liquide middelen)
Voorraadgrootheden: Posten waarvan je op iedere moment precies de waarde kunt
vaststellen, door de hoeveelheid te koppelen aan de prijs. (bijv. panden, machines,
inventaris, goederen, vorderingen en schulden)
Stroomgrootheden: Posten waarvan de hoeveelheid gekoppeld is aan de tijd, die je
bijvoorbeeld per maand of jaar kunt berekenen. (bijv. omzet, inkopen, kosten en
rentebetalingen)
- Vaste activa: Bezittingen die langer dan een jaar in de onderneming blijven.
o Materiële vaste activa: Activa die je kunt zien en vast kunt pakken
(grond, gebouwen, machines en inventaris)
o Immateriële vaste activa: Traceerbare niet fysieke zaken die van belang
zijn voor de onderneming (auteursrechten, licenties, patenten en
octrooien). Goodwill valt ook onder de immateriële activa. (Wanneer een
onderneming een bedrijf overneemt voor meer geld dan dat het bedrijf
volgens de activa waard is)
o Financiële vaste activa: Beleggingen in aandelen of obligaties
- Vlottende activa: Bezittingen die minder lang dan 1 jaar in de onderneming
blijven. (voorraden, debiteuren, liquide middelen, vorderingen en korte
2 beleggingen)
Samenvatting Financieel Management en Financiering
- Eigen vermogen: Vermogen dat voor onbepaalde tijd aan de onderneming ter
beschikking is gesteld oor financiering van activa
o Bij een Eenmanszaak of VOF: zelf (en door vennoten) ingebrachte
vermogen.
o Bij BV of NV: Het aandelen kapitaal en de reserves (agioreserve,
winstreserve en herwaarderingsreserve)
- Vreemd vermogen: Vermogen dat tijdelijk beschikbaar is gesteld door
gelschieters voor financiering van activa.
o Langlopende schulden: Verplichtingen die langer dan 1 jaar gelden
(bankleningen, voorzieningen)
o Kortlopende schulden: Verplichtingen die korter dan 1 jaar gelden
(crediteuren, te betalen belasting/dividend, korte leningen en rekening-
courantkrediet)
Geïnduceerd vermogen: Vermogen dat door het uitoefenen van normale
bedrijfsactiviteiten ter beschikking wordt gesteld.
Autonoom vermogen: Vermogen dat op basis van lening- of andere overeenkomsten
aan de onderneming ter beschikking is gesteld.
Het kasstroomoverzicht: Systematische weergave van alle ontvangsten en uitgaven
(kasstromen). De uitkomst van een volledig kasstroomoverzicht is de verandering van de
post liquide middelen. Daarnaast worden kasstroomoverzichten ook gebruikt om te
bepalen of de onderneming in de toekomst nog wel liquide is.
Inhoud
1. Treasury management en financiële functie......................................................................................2
2. Investeringsselectie............................................................................................................................5
6. Producten en ontwikkeling op financiële markten.............................................................................7
12. Opties en optiewaardering: theorie en praktijk................................................................................9
13. Renterisicobeheer..........................................................................................................................13
, 1. Treasury management en financiële functie
Belangrijke financiële overzichten:
- Balans
- Resultatenrekening: overzicht van alle opbrengsten en kosten
- Kasstroomoverzicht: overzicht van alle ontvangsten en uitgaven (verklaring van
mutaties op bankrekening aka liquide middelen)
Voorraadgrootheden: Posten waarvan je op iedere moment precies de waarde kunt
vaststellen, door de hoeveelheid te koppelen aan de prijs. (bijv. panden, machines,
inventaris, goederen, vorderingen en schulden)
Stroomgrootheden: Posten waarvan de hoeveelheid gekoppeld is aan de tijd, die je
bijvoorbeeld per maand of jaar kunt berekenen. (bijv. omzet, inkopen, kosten en
rentebetalingen)
- Vaste activa: Bezittingen die langer dan een jaar in de onderneming blijven.
o Materiële vaste activa: Activa die je kunt zien en vast kunt pakken
(grond, gebouwen, machines en inventaris)
o Immateriële vaste activa: Traceerbare niet fysieke zaken die van belang
zijn voor de onderneming (auteursrechten, licenties, patenten en
octrooien). Goodwill valt ook onder de immateriële activa. (Wanneer een
onderneming een bedrijf overneemt voor meer geld dan dat het bedrijf
volgens de activa waard is)
o Financiële vaste activa: Beleggingen in aandelen of obligaties
- Vlottende activa: Bezittingen die minder lang dan 1 jaar in de onderneming
blijven. (voorraden, debiteuren, liquide middelen, vorderingen en korte
2 beleggingen)
Samenvatting Financieel Management en Financiering
- Eigen vermogen: Vermogen dat voor onbepaalde tijd aan de onderneming ter
beschikking is gesteld oor financiering van activa
o Bij een Eenmanszaak of VOF: zelf (en door vennoten) ingebrachte
vermogen.
o Bij BV of NV: Het aandelen kapitaal en de reserves (agioreserve,
winstreserve en herwaarderingsreserve)
- Vreemd vermogen: Vermogen dat tijdelijk beschikbaar is gesteld door
gelschieters voor financiering van activa.
o Langlopende schulden: Verplichtingen die langer dan 1 jaar gelden
(bankleningen, voorzieningen)
o Kortlopende schulden: Verplichtingen die korter dan 1 jaar gelden
(crediteuren, te betalen belasting/dividend, korte leningen en rekening-
courantkrediet)
Geïnduceerd vermogen: Vermogen dat door het uitoefenen van normale
bedrijfsactiviteiten ter beschikking wordt gesteld.
Autonoom vermogen: Vermogen dat op basis van lening- of andere overeenkomsten
aan de onderneming ter beschikking is gesteld.
Het kasstroomoverzicht: Systematische weergave van alle ontvangsten en uitgaven
(kasstromen). De uitkomst van een volledig kasstroomoverzicht is de verandering van de
post liquide middelen. Daarnaast worden kasstroomoverzichten ook gebruikt om te
bepalen of de onderneming in de toekomst nog wel liquide is.
