PASADO PRESENTE FUTURO
HISTÓRICO ANÁLISIS FUNCIONAL ANÁLISIS ESTRATÉGICO
ASNEFF
RAI
VENTAS ANÁLISIS DE
CIRBE COMPRAS PRODUCTO
INFORME COMERCIAL PRODUCCIÓN ANÁLISIS DE
CUENTA RESULTADOS
BALANCES RRHH POSICIONAMIENTO
FINANZAS ANÁLISIS DE LA
GERENCIA COMPETENCIA
DEPENDENCIAS Y
CONCENTRACIONES
CONCLUSIONES DEL ANÁLISIS ECONÓMICO- FINANCIERO
El objetivo del análisis financiero estriba en conocer la solvencia de la empresa, mientras
que el análisis económico estriba en conocer la capacidad de generar fondos.
ANÁLISIS FINANCIERO
ÍNDICE DE ENDEUDAMIENTO Mide el nivel de endeudamiento de la
CALIDAD DE LA DEUDA empresa y la composición del mismo: a
corto y a largo plazo
FONDO DE MANIOBRA Define la estructura financiera de la
NECESIDAD DE CAPITAL DE TRABAJO empresa; explica las situaciones de
TESORERÍA NETA deficiencia estructural de fondos y las
carencias transitorias de tesorería.
TESORERÍA Presenta la situación en relación a la
posibilidad de atender los pagos.
ROTACIONES: Explica las diferentes velocidades de
- STOCKS circulación del dinero por la empresa.
- PMC
- PMP
PMC = Período Medio de Cobro
PMP = Período Medio de Pago
, ANÁLISIS ECONÓMICO
RENDIMIENTO Explica el origen del beneficio (margen o
rotación) y presenta el rendimiento
obtenido del activo.
COSTE MEDIO RECURSOS AJENOS Da idea del efecto de la deuda sobre los
resultados de la empresa. De su
comparación con el rendimiento surgen
las decisiones de aumentar o disminuir el
grado de apalancamiento.
MARGEN POR EMPLEADO Ratios complementarios sobre la
SUFICIENCIA DEL RESULTADO adecuación del resultado a la realidad de
INCIDENCIA DE LA DEUDA SOBRE la empresa.
EXPLOTACIÓN.
RATIOS DE ESTRUCTURA
ENDEUDAMIENTO = TOTAL EXIGIBLE / FONDOS PROPIOS X 100
% DEUDA BANCARIA = EXIGIBLE BANCARIO / TOTAL EXIGIBLE X 100
% DEUDAS A CORTO PLAZO = EXIGIBLE A CORTO PLAZO / TOTAL EXIGIBLE X 100
RATIOS FINANCIEROS
FONDO DE MANIOBRA:
- (FONDOS PROPIOS + EXIGIBLE A LARGO PLAZO) – INMOVILIZADO
- ACTIVO CORRIENTE – EXIGIBLE A CORTO PLAZO
-
CAPITAL DE TRABAJO = Necesidades cíclicas – Recursos Cíclicos
POSICIÓN DE TESORERIA = Fondo de Maniobra +/- Capital de trabajo
HISTÓRICO ANÁLISIS FUNCIONAL ANÁLISIS ESTRATÉGICO
ASNEFF
RAI
VENTAS ANÁLISIS DE
CIRBE COMPRAS PRODUCTO
INFORME COMERCIAL PRODUCCIÓN ANÁLISIS DE
CUENTA RESULTADOS
BALANCES RRHH POSICIONAMIENTO
FINANZAS ANÁLISIS DE LA
GERENCIA COMPETENCIA
DEPENDENCIAS Y
CONCENTRACIONES
CONCLUSIONES DEL ANÁLISIS ECONÓMICO- FINANCIERO
El objetivo del análisis financiero estriba en conocer la solvencia de la empresa, mientras
que el análisis económico estriba en conocer la capacidad de generar fondos.
ANÁLISIS FINANCIERO
ÍNDICE DE ENDEUDAMIENTO Mide el nivel de endeudamiento de la
CALIDAD DE LA DEUDA empresa y la composición del mismo: a
corto y a largo plazo
FONDO DE MANIOBRA Define la estructura financiera de la
NECESIDAD DE CAPITAL DE TRABAJO empresa; explica las situaciones de
TESORERÍA NETA deficiencia estructural de fondos y las
carencias transitorias de tesorería.
TESORERÍA Presenta la situación en relación a la
posibilidad de atender los pagos.
ROTACIONES: Explica las diferentes velocidades de
- STOCKS circulación del dinero por la empresa.
- PMC
- PMP
PMC = Período Medio de Cobro
PMP = Período Medio de Pago
, ANÁLISIS ECONÓMICO
RENDIMIENTO Explica el origen del beneficio (margen o
rotación) y presenta el rendimiento
obtenido del activo.
COSTE MEDIO RECURSOS AJENOS Da idea del efecto de la deuda sobre los
resultados de la empresa. De su
comparación con el rendimiento surgen
las decisiones de aumentar o disminuir el
grado de apalancamiento.
MARGEN POR EMPLEADO Ratios complementarios sobre la
SUFICIENCIA DEL RESULTADO adecuación del resultado a la realidad de
INCIDENCIA DE LA DEUDA SOBRE la empresa.
EXPLOTACIÓN.
RATIOS DE ESTRUCTURA
ENDEUDAMIENTO = TOTAL EXIGIBLE / FONDOS PROPIOS X 100
% DEUDA BANCARIA = EXIGIBLE BANCARIO / TOTAL EXIGIBLE X 100
% DEUDAS A CORTO PLAZO = EXIGIBLE A CORTO PLAZO / TOTAL EXIGIBLE X 100
RATIOS FINANCIEROS
FONDO DE MANIOBRA:
- (FONDOS PROPIOS + EXIGIBLE A LARGO PLAZO) – INMOVILIZADO
- ACTIVO CORRIENTE – EXIGIBLE A CORTO PLAZO
-
CAPITAL DE TRABAJO = Necesidades cíclicas – Recursos Cíclicos
POSICIÓN DE TESORERIA = Fondo de Maniobra +/- Capital de trabajo
