QFA INVESTMENTS SAMPLE PAPER 1
QUESTIONS WITH COMPLETE
ANSWERS
In llrelation llto llits lldealings llwith llcustomers llin llthe llUS, lla llbusiness llbased llin llIreland llis
lldirectly llsubject llto llWHICH llform llof llinvestment llrisk?
A llExchange llrate.
B llLiquidity.
C llInterest llrate.
D llInflation. ll- llAnswerA
Exchange llrate.
Maturity lltransformation llin llrelation llto llfinancial llservices llis:
A lla llmethod llof lldiversifying llinvestment llrisk. ll
B llturning llshort llterm lldeposits lland llsavings llinto lllonger llterm llloans.
C lla llform llof llregulatory llintervention.
D lla llfacility llto llallow llthe lleasy llpayment llof llbills. ll- llAnswerB
turning llshort llterm lldeposits lland llsavings llinto lllonger llterm llloans.
One llof llthe llmain llfunctions llof llthe llEuropean
Central llBank ll(ECB) llis:
A llsetting llwholesale lllending llinterest llrates llin llthe llEurozone llarea.
B llfixing llthe llexchange llrate llof llthe llEuro llagainst llother llcurrencies.
C llsetting llrules llfor llfinancial llinstitution lldealings llwith llconsumers.
D llsupervising llthe llsolvency llof lllife llassurance llcompanies. ll- llAnswerA
setting llwholesale lllending llinterest llrates llin llthe llEurozone llarea
The llactivities llof llthe llCentral llBank llof llIreland llare llmanaged lland llcontrolled llby llthe:
A llEuropean llCentral llBank.
B llEuropean llCommission.
,C llCentral llBank llCommission. ll
D llMinister llfor llFinance. ll- llAnswerC
Central llBank llCommission.
Overdrafts llare llcharged llinterest:
A llonly llwhen llthe lloverdraft lllimit llhas llbeen llexceeded.
B llwhen llused.
C llif llnot llused.
D llonly llwhen llfully lldrawn. ll- llAnswerB
when llused.
Which llof llthe llfollowing llIrish llStock llExchange llmarkets llis llNOT lla llregulated llmarket
llfor llMiFID llpurposes?
(i)The llMain llSecurities llMarket. ll(ii)The llEnterprise llSecurities llMarket. ll
(iii)The llGlobal llExchange llMarket.
A ll(i) llonly.
B ll(ii) llonly.
C ll(i) lland ll(ii) llonly. ll
D ll(ii) lland ll(iii) llonly. ll- llAnswerD
(ii) lland ll(iii) llonly.
Monetary llpolicy llin llthe llEU llcountries llwho llare llmembers llof llthe llEurozone llis llunder
llthe llcontrol llof llthe:
A llEuropean llCommission.
B llEuropean llCentral llBank.
C llNational llcentral llbanks llof lleach llindividual llcountry.
D llInternational llMonetary llFund. ll- llAnswerB
European llCentral llBank.
The llcontrol llof llinterest llrates llis llwhich lltype llof lleconomic llpolicy?
A llFiscal.
B llCapital.
C llNational.
D llMonetary. ll- llAnswerD
Monetary.
A llcontinuing llincrease llin llthe llprice llof llgoods lland llservices llis llcalled:
A lldeflation.
B llinflation.
C llreflation.
D llregression. ll- llAnswerB
, inflation.
Joan llworks llin llthe lltourist llsector llof llthe lleconomy. llShe llis lllaid lloff lleach llOctober lluntil
llthe llfollowing llMarch. llWhen llJoan llbecomes llunemployed llin llOctober, llthis llis llan
llexample llof llWHICH lltype llof llunemployment?
A llDiscretionary. ll
B llFrictional.
C llSeasonal.
D llStructural. ll- llAnswerC
Seasonal
Which llone llof llthe llfollowing llwould llbe llconsidered llto lloffer llinvestors llthe llHIGHEST
lllevel llof llprotection llagainst llinflation, llover llthe lllonger llterm?
A llDeposits.
B llCorporate llbonds.
C llSavings llCertificates.
D llEquities. ll- llAnswerD
Equities.
Which llone llof llthe llfollowing llinvestments llwould llbe llconsidered llto lloffer llinvestors llthe
llLOWEST lllevel llof llliquidity?
A llDeposits.
B llCorporate llbonds.
C llShares lllisted llon lla llstock llmarket. ll
D llProperty. ll- llAnswerD
Property.
Which llone llof llthe llfollowing llinvestment lltypes llhas llshown llthe llHIGHEST lllevel llof
llvolatility llof llreturns llover llthe lllonger llterm?
A llDeposits.
B llCorporate llbonds.
C llEquities.
D llGovernment llbonds. ll- llAnswerC
Equities.
Another llterm llused llto lldescribe llinvestment llrisk llis:
A llvolatility.
B llcorrelation.
C llconcentration. ll
D llmaximisation. ll- llAnswerA
volatility.
QUESTIONS WITH COMPLETE
ANSWERS
In llrelation llto llits lldealings llwith llcustomers llin llthe llUS, lla llbusiness llbased llin llIreland llis
lldirectly llsubject llto llWHICH llform llof llinvestment llrisk?
A llExchange llrate.
B llLiquidity.
C llInterest llrate.
D llInflation. ll- llAnswerA
Exchange llrate.
Maturity lltransformation llin llrelation llto llfinancial llservices llis:
A lla llmethod llof lldiversifying llinvestment llrisk. ll
B llturning llshort llterm lldeposits lland llsavings llinto lllonger llterm llloans.
C lla llform llof llregulatory llintervention.
D lla llfacility llto llallow llthe lleasy llpayment llof llbills. ll- llAnswerB
turning llshort llterm lldeposits lland llsavings llinto lllonger llterm llloans.
One llof llthe llmain llfunctions llof llthe llEuropean
Central llBank ll(ECB) llis:
A llsetting llwholesale lllending llinterest llrates llin llthe llEurozone llarea.
B llfixing llthe llexchange llrate llof llthe llEuro llagainst llother llcurrencies.
C llsetting llrules llfor llfinancial llinstitution lldealings llwith llconsumers.
D llsupervising llthe llsolvency llof lllife llassurance llcompanies. ll- llAnswerA
setting llwholesale lllending llinterest llrates llin llthe llEurozone llarea
The llactivities llof llthe llCentral llBank llof llIreland llare llmanaged lland llcontrolled llby llthe:
A llEuropean llCentral llBank.
B llEuropean llCommission.
,C llCentral llBank llCommission. ll
D llMinister llfor llFinance. ll- llAnswerC
Central llBank llCommission.
Overdrafts llare llcharged llinterest:
A llonly llwhen llthe lloverdraft lllimit llhas llbeen llexceeded.
B llwhen llused.
C llif llnot llused.
D llonly llwhen llfully lldrawn. ll- llAnswerB
when llused.
Which llof llthe llfollowing llIrish llStock llExchange llmarkets llis llNOT lla llregulated llmarket
llfor llMiFID llpurposes?
(i)The llMain llSecurities llMarket. ll(ii)The llEnterprise llSecurities llMarket. ll
(iii)The llGlobal llExchange llMarket.
A ll(i) llonly.
B ll(ii) llonly.
C ll(i) lland ll(ii) llonly. ll
D ll(ii) lland ll(iii) llonly. ll- llAnswerD
(ii) lland ll(iii) llonly.
Monetary llpolicy llin llthe llEU llcountries llwho llare llmembers llof llthe llEurozone llis llunder
llthe llcontrol llof llthe:
A llEuropean llCommission.
B llEuropean llCentral llBank.
C llNational llcentral llbanks llof lleach llindividual llcountry.
D llInternational llMonetary llFund. ll- llAnswerB
European llCentral llBank.
The llcontrol llof llinterest llrates llis llwhich lltype llof lleconomic llpolicy?
A llFiscal.
B llCapital.
C llNational.
D llMonetary. ll- llAnswerD
Monetary.
A llcontinuing llincrease llin llthe llprice llof llgoods lland llservices llis llcalled:
A lldeflation.
B llinflation.
C llreflation.
D llregression. ll- llAnswerB
, inflation.
Joan llworks llin llthe lltourist llsector llof llthe lleconomy. llShe llis lllaid lloff lleach llOctober lluntil
llthe llfollowing llMarch. llWhen llJoan llbecomes llunemployed llin llOctober, llthis llis llan
llexample llof llWHICH lltype llof llunemployment?
A llDiscretionary. ll
B llFrictional.
C llSeasonal.
D llStructural. ll- llAnswerC
Seasonal
Which llone llof llthe llfollowing llwould llbe llconsidered llto lloffer llinvestors llthe llHIGHEST
lllevel llof llprotection llagainst llinflation, llover llthe lllonger llterm?
A llDeposits.
B llCorporate llbonds.
C llSavings llCertificates.
D llEquities. ll- llAnswerD
Equities.
Which llone llof llthe llfollowing llinvestments llwould llbe llconsidered llto lloffer llinvestors llthe
llLOWEST lllevel llof llliquidity?
A llDeposits.
B llCorporate llbonds.
C llShares lllisted llon lla llstock llmarket. ll
D llProperty. ll- llAnswerD
Property.
Which llone llof llthe llfollowing llinvestment lltypes llhas llshown llthe llHIGHEST lllevel llof
llvolatility llof llreturns llover llthe lllonger llterm?
A llDeposits.
B llCorporate llbonds.
C llEquities.
D llGovernment llbonds. ll- llAnswerC
Equities.
Another llterm llused llto lldescribe llinvestment llrisk llis:
A llvolatility.
B llcorrelation.
C llconcentration. ll
D llmaximisation. ll- llAnswerA
volatility.
