H1: KASSTROOM VS WINST
1. (niet-) kaskosten en (niet-) kasopbrengsten
Financiering v/e o’ing:
hoeveel liquide middelen (55 tem 57-rek) komt binnen
hoeveel cash verlaat de o’ing
! NIET kosten, opbrengsten en winst
Kaskosten en kasopbrengsten
= kosten/opbrengsten die WEL een kas- of bankbeweging met zich meebrengen
! op termijn: meestal een tijdspanne tussen kost en opbrengst vb. VF/AF en BU
Niet-kaskosten en niet-kasopbrengsten
= kosten/opbrengsten die GEEN kas- of bankbeweging met zich meebrengen
Niet-kaskosten
= kosten die geen uitgaven zijn
vb. afschrijvingskost, waardevermindering, voorziening
Kaskosten
= kosten die wel uitgaven zijn (binnen bepaalde tijd)
vb. AF, loon betalen, huur betalen
! terugstorten btw, betalen kap. aflossing zijn ook uitgaven maar GEEN kost!
Niet-kasopbrengsten
= opbrengsten die geen inkomsten zijn
vb. terugneming afschrijving of waardevermindering
Kasopbrengsten
= opbrengsten die wel inkomsten zijn
vb. VF, meerwaarde bij verkoop eigen activa
! terugvorderen btw, afsluiten lening zijn ook inkomsten maar GEEN opbrengst!
Voorbeelden:
Aankoop en betaling fabriekshallen uitgaven
Klant koopt en betaalt 100€ + 21€ btw inkomst: 121€, opbrengst: 100€
Aangaan v/e lening 75.000€ inkomst
Overschrijving huur kantoorgebouw kaskost (uitgaven+kost)
Betaling rente lening 7% op 75.000€ kaskost van 5.250
Aflossing lening 75.000€ uitgave
Storting huurbedrag van gebruiker kantoor kasopbrengst (inkomst+opbrengst)
Betaling lev. 5.000€ + 1.050€ btw uitgave van 6.050€
Afschrijving fabriekshal kost
Verkoop MVA 125€ + 26,50€ btw boekwaarde was 750€
inkomst is 151,50€ en kost was 625€
Financiering van o’ing Helena Van Rompaey Pagina 1 van 25
,2. Kasstroom ≠ winst !!
= het verschil tussen inkomsten en uitgaven
2.1 Kasstroom berekenen met behulp v/e kasstroomoverzicht
o’ing kan hier zien wrm liquide middelen zijn gedaald/gestegen op de balans
onderscheid tss operationele act. en investerings- en financieringsactiviteiten
Netto-kasstromen uit operationele activiteiten
= uitgaven/inkomsten verbonden aan bedrijfsopbrengsten/kosten v/d o’ing
vb. ontvangsten/betalingen uit verkoop/aankoop van HG bij een handelszaak
Maar ook financiële opbrengsten/kosten
vb. betaling rente lening om VA te kopen vr de bedrijfsactiviteit mogelijk te maken
Netto-kasstromen uit investerings- en financieringsactiviteiten
= ontstaan uit de overname/realisatie van investeringsgoederen van MVA/IVA
vb. betalingen om MVA te verwerven, ontvangst uit verkoop activa
Financiering van o’ing Helena Van Rompaey Pagina 2 van 25
, 3.2 EBITDA
= opbrengsten voor intresten, belastingen, afschrijvingen en waardeverm.
dus hier negeren we de financiële inkomsten en uitgaven
! enkel toepasbaar bij een jaarrekening volgends volledig model
3. Een minimum aan financiële analyse
3.1 Herschikking v/d balans
Financiering van o’ing Helena Van Rompaey Pagina 3 van 25
1. (niet-) kaskosten en (niet-) kasopbrengsten
Financiering v/e o’ing:
hoeveel liquide middelen (55 tem 57-rek) komt binnen
hoeveel cash verlaat de o’ing
! NIET kosten, opbrengsten en winst
Kaskosten en kasopbrengsten
= kosten/opbrengsten die WEL een kas- of bankbeweging met zich meebrengen
! op termijn: meestal een tijdspanne tussen kost en opbrengst vb. VF/AF en BU
Niet-kaskosten en niet-kasopbrengsten
= kosten/opbrengsten die GEEN kas- of bankbeweging met zich meebrengen
Niet-kaskosten
= kosten die geen uitgaven zijn
vb. afschrijvingskost, waardevermindering, voorziening
Kaskosten
= kosten die wel uitgaven zijn (binnen bepaalde tijd)
vb. AF, loon betalen, huur betalen
! terugstorten btw, betalen kap. aflossing zijn ook uitgaven maar GEEN kost!
Niet-kasopbrengsten
= opbrengsten die geen inkomsten zijn
vb. terugneming afschrijving of waardevermindering
Kasopbrengsten
= opbrengsten die wel inkomsten zijn
vb. VF, meerwaarde bij verkoop eigen activa
! terugvorderen btw, afsluiten lening zijn ook inkomsten maar GEEN opbrengst!
Voorbeelden:
Aankoop en betaling fabriekshallen uitgaven
Klant koopt en betaalt 100€ + 21€ btw inkomst: 121€, opbrengst: 100€
Aangaan v/e lening 75.000€ inkomst
Overschrijving huur kantoorgebouw kaskost (uitgaven+kost)
Betaling rente lening 7% op 75.000€ kaskost van 5.250
Aflossing lening 75.000€ uitgave
Storting huurbedrag van gebruiker kantoor kasopbrengst (inkomst+opbrengst)
Betaling lev. 5.000€ + 1.050€ btw uitgave van 6.050€
Afschrijving fabriekshal kost
Verkoop MVA 125€ + 26,50€ btw boekwaarde was 750€
inkomst is 151,50€ en kost was 625€
Financiering van o’ing Helena Van Rompaey Pagina 1 van 25
,2. Kasstroom ≠ winst !!
= het verschil tussen inkomsten en uitgaven
2.1 Kasstroom berekenen met behulp v/e kasstroomoverzicht
o’ing kan hier zien wrm liquide middelen zijn gedaald/gestegen op de balans
onderscheid tss operationele act. en investerings- en financieringsactiviteiten
Netto-kasstromen uit operationele activiteiten
= uitgaven/inkomsten verbonden aan bedrijfsopbrengsten/kosten v/d o’ing
vb. ontvangsten/betalingen uit verkoop/aankoop van HG bij een handelszaak
Maar ook financiële opbrengsten/kosten
vb. betaling rente lening om VA te kopen vr de bedrijfsactiviteit mogelijk te maken
Netto-kasstromen uit investerings- en financieringsactiviteiten
= ontstaan uit de overname/realisatie van investeringsgoederen van MVA/IVA
vb. betalingen om MVA te verwerven, ontvangst uit verkoop activa
Financiering van o’ing Helena Van Rompaey Pagina 2 van 25
, 3.2 EBITDA
= opbrengsten voor intresten, belastingen, afschrijvingen en waardeverm.
dus hier negeren we de financiële inkomsten en uitgaven
! enkel toepasbaar bij een jaarrekening volgends volledig model
3. Een minimum aan financiële analyse
3.1 Herschikking v/d balans
Financiering van o’ing Helena Van Rompaey Pagina 3 van 25
