HOOFDSTUK 4: KASSTROMENANALYSE
Tabel 4.1 Cashflow (VOL)
Omschrijving Codes Tabel
Winst (verlies) van het <9904>: winst (verlies) vn het BJ na belast. T6
boekjaar na belastingen (1)
AF en WVM op vast activa VOL: T2
(630: AF & WVM oprichting, IVM en MVA
+ 6501: AF van kost bij uitgifte v. leningen
- 760: Terugneming A & WVM op IVM en MVA
- 761: Terugneming van WVM op FVA
+ 660: Niet-reçu AF en WVM op oprichting, IVA en MVA
+ 661): WVM op FVA
+ WVM op vlot activa + (<631/4>: WVM op voorraden, bestel, handelsvord: T2
toevoeg (terugneem) (+/-)
+<651>): WVM op vlot A andere dan voorraden, bestel,…:
toevoeg (terugneem) (+/-)
+ voorzieningen & uitgestel. + (<635/8>: voorzien v risico’s & kost: toevoeg (terugneem) T2
Belast vh BJ (+/-)
+ 6560: voorzien met fin karakter: toevoeg
- 6561: voorzien met fin karakter: terugneem
- 7620: terugneem vn voorzien voor NR bedrijfsrisico’s &
kosten
- 7621: terugneem vn voorzien v. NR fin. risico’s en kosten
+ <6620>: voorzien v NR-bedrijfsrisico’s en kosten: toevoeg
(terugneem) (+/-)
+ <6621>: voorzien v NR fin. Risico’s en kosten: toevoeg
(terugneem of bestedingen) (+/-)
- 780: onttrekking aan de uitgestelde belast
+ 680): overboeking naar de uitgestelde belast.
+ minderwaarden bij realisatie + (6630: minderwaarden bij real. IVA en MVA T2
VA + 6631): minderwaarden bij real. FVA
- Kapitaal subsidies - 9125: Kapitaalsubsidies T2
aangerekend op RR
= (nietkaskosten – niet- Alle bovenstaande codes uitwerken T6
kasopbrengsten) (2) alles
Totale niet-kaskosten (T6) + 6501: AF van kost bij uitgifte v. leningen buiten
6501
Opm. in T6 staat negatief moet hier positief zijn (T2)
Cashflow van het EV na Winst (verlies) vn het BJ na belastingen (1) T6
belastingen (3) + (NKK – NKO) (2)
Fin. Kosten vn het VV (650: REC-fin K: kosten van schulden T2 of
+ 653: andere fin. K: bedrag vn disconto laste onderneming alles
verhandel vn vorderingen in T6
- 9126): intrestsubsidies
- AF vn kosten bij uitgifte vn - 6501: AF vn kosten bij uitgifte vn leningen T2
leningen en van disagio
Fin. Kaskosten vn het VV (4) = Fin. Kosten van het VV (T6) - - 6501: AF vn kosten bij uitgifte vn T6
leningen
= Operationele cashflow na = som van 3 en 4
belastingen (5)
CF = hoeveelheid fin. Middelen voortvloeiend uit de werking vn het bedrijf, dient ter zelffinanciering
Operationele CF = welke inkomsten haalt onderneming uit haar operaties
, Tabel 4.2 Nettobedrijfskapitaalbehoefte (VOL)
Omschrijving Codes Tabel
Voorraden en bestellingen in 3 T5
uitvoering
+ vorderingen op ten hoogste 1 jaar + 40/41 T2
+ overlopende rekeningen van het + 490/1: overlopende rekeningen T5
actief
= Vlottende bedrijfsactiva (1) = (3+40/41+490/1) T2 en T5
Of = Realiseerbare activa (T5) – 50/53: geldbeleggingen (T5)
Handelsschulden op ten hoogste 1 44: handelsschulden T2
jaar
+ ontvangen vooruitbetalingen op + 46: vooruitbetalingen op bestellingen T2
bestellingen op ten hoogste 1 jaar
+ schulden m.b.t. belastingen, + 45: schulden m.b.t. belastingen, bezoldigingen en sociale T2
bezoldigingen en sociale lasten lasten
+ Overige schulden op ten hoogste 1 + 47/48: overige schulden T2
jaar
+ overlopende rekeningen van het + 492/3: overlopende rekeningen T5
passief
= Operationeel vreemd vermogen = VVKT (42/48 + 492/3) (T5) T5 voor
op KT (2) - 42: schulden > 1 jaar (T2) VVKT & T2
- 43: fin.schulden (T2)
Vlottende bedrijfsactiva (1)
- Operationeel vreemd vermogen op - (2)
korte termijn
= Nettobedrijfskapitaalbehoefte Vlottende bedrijfsactiva – operationeel VVKT T13
NBKB= haalt de onderneming voldoende werkkapitaal uit haar werking (spontane fiannciering) of is er bijkomend
externe financiering?
Tabel 4.3 Verandering van de nettobedrijfskapitaalbehoefte (VOL)
Omschrijving Codes Tabel
Vlottende bedrijfsactiva (∆3: voorraden en bestellingen in uitvoering T5
- (eindboekwaarde – + ∆40/41: vordering op ten hoogste 1 jaar
beginboekwaarde) of + ∆490/1: overlopende rekeningen
nettoverandering
- Waardeverminderen op vlottende - (<631/4>: WVM op voorraden, bestel, T2 of T4.1
activa (van het boekjaar) (tabel 4.1) handelsvord: toevoeg (terugneem) (+/-)
+<651>): WVM op vlot A andere dan voorraden,
bestel,…: toevoeg (terugneem) (+/-)
= Verandering van de vlottende (∆3: voorraden en bestellingen in uitvoering T2 of T5 of
bedrijfsactiva (1) + ∆40/41: vordering op ten hoogste 1 jaar T4.2
+ ∆490/1: overlopende rekeningen
+ <631/4>: WVM op voorraden, bestel,
handelsvord: toevoeg (terugneem) (+/-)
+<651>): WVM op vlot A andere dan voorraden,
bestel,…: toevoeg (terugneem) (+/-)
Operationeel vreemd vermogen op (∆44: handelsschulden T4.2, T2 of
KT (2) + ∆46: vooruitbetalingen op bestellingen T5
+ ∆45: schulden m.b.t. belastingen, bezoldigingen
(eindboekwaarde – en sociale lasten
beginboekwaarde) of + ∆47/48: overige schulden
nettoverandering + ∆492/3): overlopende rekeningen
= Verandering van de netto =1+2
bedrijfskapitaalbehoefte (3)
Tabel 4.1 Cashflow (VOL)
Omschrijving Codes Tabel
Winst (verlies) van het <9904>: winst (verlies) vn het BJ na belast. T6
boekjaar na belastingen (1)
AF en WVM op vast activa VOL: T2
(630: AF & WVM oprichting, IVM en MVA
+ 6501: AF van kost bij uitgifte v. leningen
- 760: Terugneming A & WVM op IVM en MVA
- 761: Terugneming van WVM op FVA
+ 660: Niet-reçu AF en WVM op oprichting, IVA en MVA
+ 661): WVM op FVA
+ WVM op vlot activa + (<631/4>: WVM op voorraden, bestel, handelsvord: T2
toevoeg (terugneem) (+/-)
+<651>): WVM op vlot A andere dan voorraden, bestel,…:
toevoeg (terugneem) (+/-)
+ voorzieningen & uitgestel. + (<635/8>: voorzien v risico’s & kost: toevoeg (terugneem) T2
Belast vh BJ (+/-)
+ 6560: voorzien met fin karakter: toevoeg
- 6561: voorzien met fin karakter: terugneem
- 7620: terugneem vn voorzien voor NR bedrijfsrisico’s &
kosten
- 7621: terugneem vn voorzien v. NR fin. risico’s en kosten
+ <6620>: voorzien v NR-bedrijfsrisico’s en kosten: toevoeg
(terugneem) (+/-)
+ <6621>: voorzien v NR fin. Risico’s en kosten: toevoeg
(terugneem of bestedingen) (+/-)
- 780: onttrekking aan de uitgestelde belast
+ 680): overboeking naar de uitgestelde belast.
+ minderwaarden bij realisatie + (6630: minderwaarden bij real. IVA en MVA T2
VA + 6631): minderwaarden bij real. FVA
- Kapitaal subsidies - 9125: Kapitaalsubsidies T2
aangerekend op RR
= (nietkaskosten – niet- Alle bovenstaande codes uitwerken T6
kasopbrengsten) (2) alles
Totale niet-kaskosten (T6) + 6501: AF van kost bij uitgifte v. leningen buiten
6501
Opm. in T6 staat negatief moet hier positief zijn (T2)
Cashflow van het EV na Winst (verlies) vn het BJ na belastingen (1) T6
belastingen (3) + (NKK – NKO) (2)
Fin. Kosten vn het VV (650: REC-fin K: kosten van schulden T2 of
+ 653: andere fin. K: bedrag vn disconto laste onderneming alles
verhandel vn vorderingen in T6
- 9126): intrestsubsidies
- AF vn kosten bij uitgifte vn - 6501: AF vn kosten bij uitgifte vn leningen T2
leningen en van disagio
Fin. Kaskosten vn het VV (4) = Fin. Kosten van het VV (T6) - - 6501: AF vn kosten bij uitgifte vn T6
leningen
= Operationele cashflow na = som van 3 en 4
belastingen (5)
CF = hoeveelheid fin. Middelen voortvloeiend uit de werking vn het bedrijf, dient ter zelffinanciering
Operationele CF = welke inkomsten haalt onderneming uit haar operaties
, Tabel 4.2 Nettobedrijfskapitaalbehoefte (VOL)
Omschrijving Codes Tabel
Voorraden en bestellingen in 3 T5
uitvoering
+ vorderingen op ten hoogste 1 jaar + 40/41 T2
+ overlopende rekeningen van het + 490/1: overlopende rekeningen T5
actief
= Vlottende bedrijfsactiva (1) = (3+40/41+490/1) T2 en T5
Of = Realiseerbare activa (T5) – 50/53: geldbeleggingen (T5)
Handelsschulden op ten hoogste 1 44: handelsschulden T2
jaar
+ ontvangen vooruitbetalingen op + 46: vooruitbetalingen op bestellingen T2
bestellingen op ten hoogste 1 jaar
+ schulden m.b.t. belastingen, + 45: schulden m.b.t. belastingen, bezoldigingen en sociale T2
bezoldigingen en sociale lasten lasten
+ Overige schulden op ten hoogste 1 + 47/48: overige schulden T2
jaar
+ overlopende rekeningen van het + 492/3: overlopende rekeningen T5
passief
= Operationeel vreemd vermogen = VVKT (42/48 + 492/3) (T5) T5 voor
op KT (2) - 42: schulden > 1 jaar (T2) VVKT & T2
- 43: fin.schulden (T2)
Vlottende bedrijfsactiva (1)
- Operationeel vreemd vermogen op - (2)
korte termijn
= Nettobedrijfskapitaalbehoefte Vlottende bedrijfsactiva – operationeel VVKT T13
NBKB= haalt de onderneming voldoende werkkapitaal uit haar werking (spontane fiannciering) of is er bijkomend
externe financiering?
Tabel 4.3 Verandering van de nettobedrijfskapitaalbehoefte (VOL)
Omschrijving Codes Tabel
Vlottende bedrijfsactiva (∆3: voorraden en bestellingen in uitvoering T5
- (eindboekwaarde – + ∆40/41: vordering op ten hoogste 1 jaar
beginboekwaarde) of + ∆490/1: overlopende rekeningen
nettoverandering
- Waardeverminderen op vlottende - (<631/4>: WVM op voorraden, bestel, T2 of T4.1
activa (van het boekjaar) (tabel 4.1) handelsvord: toevoeg (terugneem) (+/-)
+<651>): WVM op vlot A andere dan voorraden,
bestel,…: toevoeg (terugneem) (+/-)
= Verandering van de vlottende (∆3: voorraden en bestellingen in uitvoering T2 of T5 of
bedrijfsactiva (1) + ∆40/41: vordering op ten hoogste 1 jaar T4.2
+ ∆490/1: overlopende rekeningen
+ <631/4>: WVM op voorraden, bestel,
handelsvord: toevoeg (terugneem) (+/-)
+<651>): WVM op vlot A andere dan voorraden,
bestel,…: toevoeg (terugneem) (+/-)
Operationeel vreemd vermogen op (∆44: handelsschulden T4.2, T2 of
KT (2) + ∆46: vooruitbetalingen op bestellingen T5
+ ∆45: schulden m.b.t. belastingen, bezoldigingen
(eindboekwaarde – en sociale lasten
beginboekwaarde) of + ∆47/48: overige schulden
nettoverandering + ∆492/3): overlopende rekeningen
= Verandering van de netto =1+2
bedrijfskapitaalbehoefte (3)
